Объем умывочного трейдинга в DeFi резко возрос в начале 2024 года, что вызвало озабоченность у экспертов по поводу манипуляций на блокчейн-рынках. В данном материале рассматриваются основные факторы и методы, способствующие выявлению таких действий.
Анализ умывочного трейдинга в 2024 году
Согласно данным Chainalysis, объем умывочного трейдинга вырос с 20 миллионов долларов в январе до 150 миллионов долларов в апреле 2024 года. В дальнейшем объем стабилизировался на уровне 50-60 миллионов долларов с августа по декабрь 2024 года. Основные факторы, способствовавшие данному росту, включают склонность к манипуляциям на рыночных рейтингах и стимулирующие акции.
Методы обнаружения манипуляций на рынках
Для выявления манипуляций на блокчейн-рынках применяются эвристические методы, позволяющие определять фиктивные транзакции, которые не приводят к изменению владения активами. Эти методы основываются на поведенческих сигналах, таких как высокие объемы перекрывающейся торговли и ненормальная ликвидность. Несмотря на их ограниченность, такие методы помогают анализировать дополнительные данные, что делает их полезными для определения частоты манипуляций.
Угрозы манипуляций в экосистеме DeFi
Рост объема умывочного трейдинга и появление токенов, ассоциируемых с подозрительными схемами, такими как pump-and-dump, подчеркивают угроза целостности экосистемы DeFi. В 2024 году доля токенов, связанных с такими схемами, достигла 3,8% от общего числа новых токенов. Это свидетельствует о продолжающейся эксплуатации уязвимостей блокчейн-рынков злоумышленниками.
Объем умывочного трейдинга в DeFi продолжает расти, что ставит под угрозу доверие к блокчейн-технологиям. Защитные меры, такие как улучшение методов мониторинга и более строгие регулирующие рамки, становятся крайне необходимыми для сохранения устойчивости DeFi-экосистемы.
