MEV, что означает "Добыча Максимальной Выгоды Майнерами" или "Максимально Извлекаемая Выгода", относится к потенциальной прибыли, доступной майнерам или валидаторам путем определенной манипуляции с транзакциями в блокчейне. Это включает в себя изменение порядка транзакций, их блокировку или особый выбор для включения в блок. Такая ситуация возникает в сети Ethereum из-за ее способности гибко обрабатывать транзакции.
Проще говоря, MEV - это возможность заработать деньги, воздействуя на то, как и в каком порядке транзакции обрабатываются в блокчейне Ethereum. Это могут делать как майнеры, так и другие участники системы, направляя транзакции в блокчейн определенным образом.
Что такое MEV-Бот
MEV-боты - это компьютерные программы, разработанные для поиска и использования возможностей, связанных с MEV. Они функционируют, анализируя транзакции, которые еще не были подтверждены в блокчейне, и изменяя их расположение внутри блока так, чтобы увеличить выгоду от создания блоков и комиссий. Эта возможность возникает из-за особенностей структуры блокчейна, которая не предусматривает строгих правил для упорядочивания транзакций.
К примеру, MEV-бот может обнаружить большой запрос на покупку определенной криптовалюты в блокчейне. Бот может быстро разместить собственный запрос на покупку той же валюты, с большей комиссией, чтобы транзакция опередила другие. После выполнения сделки бота цена на валюту поднимется, и бот сможет продать ее, получив прибыль.
Как получить прибыть с MEV-ботом
MEV-боты постоянно анализируют блокчейн, используя различные стратегии, такие как арбитраж, опережение транзакций (фронтраннинг) и манипулирование комиссиями, чтобы получать прибыль.
Стратегия Описание Арбитраж Эти боты находят и используют разницу в ценах на активы на разных DEX биржах, одновременно проводя покупки и продажи, чтобы извлечь выгоду из этих различий. Это один из основных способов, с помощью которого MEV-боты зарабатывают. Фронтраннинг MEV-боты следят за пулом ожидающих транзакций и используют эту информацию для запуска собственных транзакций до или после предполагаемых транзакций, чтобы получить конкурентное преимущество. Они могут также осуществлять так называемые "Sandwich-атаки", комбинируя транзакции. Ликвидация MEV-боты отслеживают DeFi-платформы, такие как Aave, в поисках возможностей для ликвидации недообеспеченных займов, чтобы извлечь выгоду из изменений цен.
Эти боты также могут влиять на стоимость комиссий за транзакции, чтобы улучшить свои шансы на быстрое включение в блок, иногда в ущерб другим трейдерам. Оценки показывают, что только на блокчейне Ethereum MEV-боты заработали не менее 675 миллионов долларов за последние два с половиной года. Общий объем рынка MEV, учитывая другие блокчейны, такие как Binance Smart Chain и Solana, потенциально превышает 1 миллиард долларов.
Примеры работы ботов
В сентябре 2022 года один из MEV-ботов сумел заработать свыше 4 миллионов долларов, проведя сэндвич-атаку на значительную транзакцию на платформе Uniswap, запущенную хедж-фондом. Для этого бот воспользовался мгновенным кредитом, позволяющим занять свыше 300 миллионов долларов в виде токенов, и осуществил две операции до и после первоначальной сделки, что принесло ему чистую прибыль около 0,3%.
В октябре того же года MEV-бот воспользовался уязвимостью в системе Harvest Finance из-за чего удалось вывести более 24 миллионов долларов из его пулов. Используя мгновенный кредит, бот смог манипулировать ценами стейблкоинов на Curve Finance, а затем обменял их на токены Harvest Finance по завышенной цене, заработав более 10 000% чистой прибыли.
MEV-бот под названием Jaredfromsubway.eth стал одним из наиболее известных в этой области, успешно опередив многих конкурентов и привлек внимание ведущих криптовалютных СМИ благодаря своим сложным стратегиям. По данным сайта для отслеживания MEV EigenPhi, в 2023 году Jaredfromsubway.eth заработал около 34 миллионов долларов, а комиссии за транзакции на блокчейне достигли 6 миллионов долларов.
Бот Jaredfromsubway.eth специализируется на опережении транзакций с мем-коинами, такими как:
- Pepe;
- Wojak;
- Chad.
Они привлекают большой интерес трейдеров.
MEV-боты являются эффективным инструментом для заработка в сфере децентрализованных финансов (DeFi). Однако в отличие от традиционных финансовых рынков, торговля MEV происходит в большей степени в не регулируемой среде. Несмотря на то, что фронтраннинг и другие стратегии MEV могут казаться неэтичными, они не являются незаконными в такой степени, как на традиционных рынках, из-за открытости информации о предстоящих транзакциях в блокчейне.
MEV-боты могут приносить значительную прибыль своим владельцам, но также могут использоваться для манипулирования рынком, что вызывает беспокойство о безопасности и справедливости в экосистеме DeFi.
Разработчики и регулирующие органы должны найти равновесие между использованием преимуществ MEV-ботов и минимизацией возможных рисков для обеспечения стабильности в децентрализованной финансовой сфере.
