Протокол Centrifuge — это блокчейн-платформа, предназначенная для токенизации реальных активов и их финансирования в рамках экосистемы децентрализованных финансов (DeFi).
Что такое Centrifuge
Centrifuge - это инфраструктура, обеспечивающая децентрализованное финансирование реальных активов непосредственно на блокчейне, создавая полностью прозрачный рынок, который позволяет заемщикам и кредиторам совершать сделки без ненужных посредников. Пулы активов полностью обеспечены, у поставщиков ликвидности есть юридические основания, а протокол нейтрален к классам активов, включая пулы для таких активов, как:
- ипотеки;
- счета-фактуры;
- микрокредитование;
- потребительское финансирование.
В конечном итоге протокол стремится снизить стоимость заимствований для бизнеса по всему миру, предоставляя пользователям DeFi стабильный источник обеспеченного дохода, не связанного с волатильностью крипторынков. Путем переноса всего рынка структурированного кредита на блокчейн, включая безопасность, токенизацию, конфиденциальность, управление и интеграцию ликвидности, Centrifuge создает более прозрачную, доступную и неограниченную финансовую систему.
Миссия протокола Центрифуга
Протокол Centrifuge создан для использования возможностей блокчейн-технологии и обеспечения доступности финансов для всех. Кредитование является неотъемлемой частью функционирования экономики и ключевым фактором роста бизнеса. Однако прямой доступ к ликвидным капитальным рынкам имеют только крупнейшие компании, в то время как малым и средним предприятиям этот доступ закрыт.
Протокол Центрифуга использует блокчейн-технологии для решения этой проблемы.
Финансирование реальных активов в настоящее время требует множества посредников. Все эти посредники увеличивают первоначальные и текущие расходы, повышая барьеры для малых и средних предприятий по сравнению с крупными корпорациями.
Эволюция проекта
Centrifuge провела ряд экспериментов с несколькими версиями предыдущего варианта протокола, известного как Tinlake, на платформе Ethereum.
| Год | Событие | Описание |
|---|---|---|
| 2019 | Начало работы с первой версией | Работа началась с первой версии предыдущего варианта протокола, известного как Tinlake. |
| Начало 2020 года | Добавление статического пула и простой поддержки траншей | За первой версией последовало добавление статического пула и простой поддержки траншей. |
| Конец 2020 года | Запуск вращающихся пулов | Был осуществлён запуск вращающихся пулов на блокчейне Ethereum. |
| Середина 2021 года | Интеграция первого пула с протоколом MakerDAO | Произошла интеграция первого пула с протоколом MakerDAO. |
Опыт, полученный в ходе этих итераций, был использован для разработки первой версии полноценного протокола Centrifuge. Каждая итерация подвергалась тщательной проверке со стороны признанных фирм, специализирующихся на аудите смарт-контрактов.
Особенности протокола Centrifuge
Можно отметить ряд особенностей данного протокола, которые выделают его среди остальных проектов.
- Прозрачность
Пользователи получают полностью прозрачный процесс от начала до конца, поскольку вся капитальная структура, безопасность и обслуживание долговых обязательств переносятся на блокчейн — многоуровневые транши, чистая стоимость активов (NAV), токенизация с приоритетом конфиденциальности, отчетность и многое другое.
- Снижение стоимости капитала
Децентрализованная инфраструктура, которая снижает стоимость традиционной внеблокчейновой секьюритизации и использует услуги с открытым исходным кодом для уменьшения затрат и сложности промежуточных операций традиционных финансов (TradFi).
- Равноправие и открытое участие
Децентрализованное управление на блокчейне обеспечивает равный, открытый доступ для всех участников процесса секьюритизации — новые предложения эмитентов, андеррайтинг, обслуживание и многое другое.
- Доступ к ликвидности DeFi
Пользователи могу использовать весь спектр капитала, получая доступ к общему и главному капиталу ведущих протоколов стейблкоинов DeFi.
- Диверсификация
Пользователи могут диверсифицировать обеспечение стейблкоинов и казначейств с доходом, коррелирующим с активами реального мира, стабилизируя долгосрочную стоимость и здоровье протокола.
- Безопасность
Протокол с возможностью юридического обращения и строгими требованиями регулирования и соответствия — проверки на соответствие клиента (KYC), скрининг санкций, проверки на аккредитацию инвесторов, а также тщательные технические аудиты.
Протокол позволяет эмитентам (заемщикам) выпускать невзаимозаменяемые токены (NFT), каждый из которых представляет конкретный актив или портфель активов. Эти токены могут затем использоваться в качестве залога для привлечения ликвидности от инвесторов в экосистеме DeFi. Centrifuge стремится сделать процесс более прозрачным и эффективным, уменьшая роль посредников и снижая общие затраты на финансирование.