В 2023 году криптовалютные фонды проявляют интерес к различным направлениям инвестирования. Несмотря на падение объема инвестиций в криптостартапы в последние пять кварталов, некоторые венчурные инвесторы продолжают делать крупные ставки на блокчейн-проекты.
Cодержание:
Во что инвестируют криптофонды?
Одним из примеров таких венчурных компаний является Polychain Capital, которая успешно привлекла около $200 млн в свой четвертый фонд. Общий планируемый объем привлечения средств составляет около $400 млн. Это привлечение капитала является положительным сигналом для отрасли и свидетельствует о продолжающемся интересе инвесторов, несмотря на сокращение объема финансирования для стартапов и венчурных компаний.
Polychain Capital, основанная Олафом Карлсоном-Ви, одним из первых сотрудников биржи Coinbase, является одной из ведущих венчурных компаний в криптовалютном пространстве. За свою историю фирма инвестировала во множество проектов, включая Coinbase, Uniswap, CoilnList, dYdX, Matrixport, Scroll и другие.
Согласно данным Pitchbook, Polychain управляет тремя фондами с активами в размере $2,6 млрд. Часть средств фондов также держится в нескольких ликвидных криптоактивах. Основные активы, в которые инвестирует компания, включают биткоин (BTC), Ethereum (ETH), Polkadot (DOT), Avalanche (AVAX), Cosmos (ATOM), Filecoin (FIL), Maker (MKR), Tezos (XTZ), Compound (COMP) и другие.
По словам источника из Fortune, в 2022 и 2023 годах Polychain уже задействовала значительную часть ранее привлеченных средств перед тем, как начать привлечение нового финансирования на сумму $400 млн. Одновременно с привлечением $200 млн Polychain заключила новые соглашения с инвесторами и партнерами для начала инвестирования этих средств. Компания также продолжит привлекать новых инвесторов, чтобы собрать полную запланированную сумму.
Параллельно с привлечением новых инвестиций, произошла реорганизация команды Polychain, включающей около 25 человек, из которых около 15 занимаются исследованиями рынка. Некоторые сотрудники из исследовательской группы были уволены, а компания приняла нового специалиста в области анализа данных. Кроме того, один из генеральных партнеров покинул компанию, чтобы начать свой собственный проект.
Polychain в первую очередь сосредоточится на инвестировании в инфраструктурные решения "второго уровня" на базе Ethereum, такие как Arbitrum или Scroll. Кроме того, компания проявляет интерес к проектам, таким как EigenLayer, который предлагает сервисы для "рестейкинга" Ethereum.
Дополнительные вложения
Согласно данным Pitchbook, глобальные криптовалютные венчурные компании привлекли всего лишь $1,7 млрд в 12 фондов за первое полугодие 2023 года. Эти цифры сильно отличаются от результатов прошлого года, когда они смогли привлечь $22,5 млрд в 91 фонд. Однако, несмотря на это, компании CoinFund и Polychain все же смогли привлечь значительные инвестиции.
Bloomberg сообщил, что CoinFund привлекла $158 млн для поддержки криптостартапов на ранних стадиях. Глава компании, Джейк Брухман, отметил, что объем средств, привлеченных для нового фонда, оказался выше, чем планировалось изначально, и проявился большой интерес со стороны инвесторов.
За последние полтора года CoinFund удалось привлечь $550 млн, несмотря на то что 2022 год был непростым для криптоиндустрии. Брухман отметил, что проблема заключалась в том, что крупные игроки проявили интерес к криптовалютам на их пике, но отказались инвестировать, когда произошло резкое падение цен.
Новый инвестиционный фонд CoinFund является четвертым по счету для компании. В предыдущих фондах компания поддерживала различные стартапы, включая Dapper Labs, создателей блокчейна FLOW, и инфраструктурный блокчейн-сервис Blockdaemon. В настоящее время, средства из нового фонда уже частично инвестированы в два стартапа.
Наименование Описание Giza Занимающийся внедрением искусственного интеллекта в смарт-контракты. Giza разрабатывает решения, которые объединяют возможности искусственного интеллекта с функциональностью смарт-контрактов, расширяя потенциал автоматизации и эффективности в блокчейн-среде. Superstate Планирует объединить децентрализованные финансы (DeFi) с паевыми инвестиционными фондами. Superstate стремится создать инновационное финансовое решение, которое позволит инвесторам использовать преимущества децентрализованной финансовой экосистемы в рамках паевых фондов и портфелей
Эти инвестиции свидетельствуют о стратегическом выборе CoinFund вкладывать в стартапы, которые объединяют криптовалюты и блокчейн с другими инновационными технологиями, такими как искусственный интеллект и децентрализованные финансы. Это позволяет компании искать перспективные проекты с высоким потенциалом роста и расширять свой портфель инвестиций в сфере блокчейна и криптовалют.
Кроме того, CoinFund будет продолжать инвестировать непосредственно в криптовалюты и токены, и в этой области у компании есть преимущество. В свете неопределенности в отношении криптовалютных токенов как ценных бумаг на регулируемом рынке в США, CoinFund, как зарегистрированный инвестиционный консультант, сможет инвестировать в ценные бумаги, избегая потенциальных проблем.
Согласно главному инвестиционному директору CoinFund, Алексу Феликсу, около 90% сделок компании связаны с покупкой криптовалют и токенов. Он подчеркнул, что компания все еще верит в возможность сосуществования криптоиндустрии и традиционных финансовых рынков в регулируемом режиме.
